Na farmi Manor, časni vepar po imenu Old Major okuplja životinje na sastanak i potiče ih na pobunu. Iako on umire, dvije svinje, Napoleon i Snowball, zaklinju se da će nastaviti s njegovim radom i predvoditi ostale u tjeranju nepodobnog, pijanog farmera. Svinje na farmi počinju uspostavljati novu vladu u kojoj životinje imaju prava. Usvajaju “Sedam zapovijedi animalizma”, od kojih je najvažnija: “Sve su životinje jednake”.
Životinje počinju čitati i pisati. Oni koriste zapovijedi za obrazovanje svih mladih. Hrane ima u izobilju, a farma radi glatko. Međutim, kada se svinje uzdignu na vodeće položaje, počinje borba za moć između dva nasljednika Old Majora. Napoleon pobjeđuje tako što njegovi psi tjeraju Snowballa s farme.
Kao vrhovni vođa, Napoleon donosi promjene u upravljanju farmom, zamjenjujući sastanke svih životinja s odborom svinja koji će voditi farmu. Naposljetku, Napoleonova nadmoć čini ga paranoičnim da će ga netko pokušati svrgnuti. Koristeći Snowballa, svinju koju je otjerao, kao žrtvenog jarca za incidente koji se događaju na farmi, Napoleon počinje čistiti farmu. Optužuje druge životinje za urotu s njegovim starim suparnikom, a napada ih psima. Životinje postaju uvjerene da im je bolje s farmerom, g. Jonesom, nego s tiranijom koja je nastala.
Stvari na farmi postaju sve gore. Životinje se rade do točke kolapsa, a jasno je da su zapovijedi prepisane. Najzlokobnije, prva zapovijed sada glasi: "Sve su životinje jednake, ali neke su jednakije od drugih." Svinje počinju poprimati ljudske kvalitete poput uspravnog hodanja i ophođenja s drugim uzgajivačima. Dok životinje gledaju u svinje i ljude, shvaćaju da ih više ne mogu razlikovati.